【摘要】隨著民間金融的不斷發(fā)展，資本及需求不經(jīng)金融渠道完成對接，而通過民間金融來完成，由于民間金融游離法律管控之外，出現(xiàn)了金融監(jiān)管的灰色地帶，非法融資犯罪活動不斷增加，涉案金額大、人員多，嚴重侵犯了公眾合法財產(chǎn)權益，破壞了國家正常金融市場秩序，因此，從刑法角度規(guī)制民間非法融資，是確保民間融資科學發(fā)展的有效保障。

【關鍵詞】民間非法融資  刑法  措施    【中圖分類號】D914    【文獻標識碼】A   

民間非法融資是在開展民間融資的進程中，其過程、利率、融資用途及規(guī)模等不符合金融法律的融資行為。民間融資作為正規(guī)金融的科學補充，是金融體系的有機組成部分，但其長期處在合法之外，特別是接連不斷的融資類案件，引起了社會的廣泛關注。從刑法視角做好民間非法融資的規(guī)制，有助于提高現(xiàn)代金融體系管理效能。

刑法介入民間非法融資，有助于確保金融機構(gòu)資金和公共財產(chǎn)安全

維護正常金融秩序。民間非法融資利率高于銀行同期存款利率，吸收了社會上大量閑置資金，干擾了金融機構(gòu)正常業(yè)務的開展。與此同時，民間非法融資依靠手續(xù)少、資金迅速到位等多個方面的優(yōu)勢，大量有資金需求的企業(yè)、個人開始向民間融資領域借貸，直接沖擊銀行的貸款業(yè)務。并且民間放貸者為了獲得高額利息回報，往往采取各種方式申請銀行貸款，然后放高利貸，也存在借款人既有銀行貸款、也有高利貸，優(yōu)先償還高利貸，這就會將民間金融風險轉(zhuǎn)嫁給金融機構(gòu)，威脅其資金安全。因此，刑法介入民間非法融資，有利于維護正常金融秩序，確保金融機構(gòu)資金安全，順利開展好各項金融業(yè)務。

保護公眾財產(chǎn)安全，維護社會正常秩序。民間非法融資活動侵害社會公眾財產(chǎn)，通過非法吸收公眾存款等集資活動，容易造成投資者直接財產(chǎn)損失，這主要是因為如果出現(xiàn)資金鏈斷裂，將無法收回集資款，生活失去保障，受到損失的投資者會到政府聚集，要求政府處理，易出現(xiàn)群體性事件，影響社會和諧安定。再者，刑法介入也有利于維護社會正常秩序。民間融資存在隱蔽性，而非法融資活動易成為犯罪分子開展洗錢的工具。非法放貸活動還容易導致出現(xiàn)故意傷害、非法拘禁等犯罪，破壞了和諧的社會秩序。因此，嘗試將刑法介入民間非法融資，有助于保護公眾財產(chǎn)安全，維護社會正常秩序。

法制不完善與監(jiān)管不到位是民間非法融資出現(xiàn)的深層次因素

民間金融法律制度建設不完善。民間金融存在已久，但是找不到其存在的法律依據(jù)，在其運作的過程中，缺少法律法規(guī)約束，危險性與便捷性并存。法院在處理涉及民間金融方面案件時，由于缺乏法律制度規(guī)范，刑法中界定非法融資成為主要法律依據(jù)，然而，這一事后懲罰對科學預防問題的出現(xiàn)，難以獲得好的解決效果。法律制度的不完善，容易使合法民間借貸與非法融資的司法實踐出現(xiàn)混淆，在司法界定上存在一定困難，這主要是由于融資人、投資人在進行交易時，忽略個體的行為對法律的觸犯，而合法民間融資行為也因為造成資金短期內(nèi)不能償還，而認定為非法融資，這不僅阻礙民間金融的健康發(fā)展，也不利于打擊非法融資活動。

基礎性法律對非法融資行為規(guī)范的缺失。金融方面的非法融資行為，是依靠基礎性法律來作出規(guī)定的，刑法主要是鑒定違法行為達到的程度，界定刑罰的范圍。民間非法融資如果是一般性的違法行為，可借助民法、經(jīng)濟法等法律進行規(guī)范，刑法應規(guī)定其非法融資行為所適用的刑法程度，但是在司法實踐中，因為缺少法律依據(jù)，民事責任難以得到適用，也就不能對非法融資行為加以約束。

監(jiān)管未到位。在我國法律中，對民間金融管理者沒有明確規(guī)定，民間金融管理長期處在缺失地位?，F(xiàn)實生活中，國務院已明確銀監(jiān)會負責，其他部門進行積極配合，控制并處理非法融資行為，但是對打擊、控制非法集資犯罪中的權利、義務并未進行明確規(guī)定，權利、義務也就自然沒有動力，監(jiān)管缺失。與此同時，對合法的民間集資管理，也沒有相關部門去積極開展監(jiān)管，這樣個人或者企業(yè)財務狀況、融資目的等信息不能及時披露，社會大眾對其融資行為缺少認知，民間金融活動隱患較大。

民間非法融資的刑法規(guī)制

制定民間融資法律。我國針對民間融資并沒有制定專門的民間融資法律，其規(guī)定主要散見在《刑法》、《合同法》及相關司法解釋中，規(guī)定不細致，有時還會出現(xiàn)互相沖突的現(xiàn)象，這導致民間融資一直處在地下狀態(tài)，這使民間融資活動出現(xiàn)失范、無序等情況，所以，需要從長遠出發(fā)，出臺放貸人法，許可民間資本進入金融領域，并且為確保公眾資金安全，需制定存款保險制度，規(guī)避民間金融中存在的信貸風險。一是制定專門法，明確民間借貸的合法地位。進一步明確借貸雙方的借貸方式、利率、期限及權利義務等，理順民間借貸組織運作的范式，確保其走上科學的運作軌道。二是對于民間放貸活動，制定《放貸人法》讓民間資本往金融領域發(fā)展。從國外實踐經(jīng)驗來看，多元化的放貸可以主體分散金融風險，提高資金運作效能。

明確非法融資界限，推動融資渠道建設。首先，明確非法融資界限。一是對象界定。非法融資對象是不固定的，面向社會大眾眾籌資金，具有明顯的社會性。二是方式方面。民間非法融資使用假冒債權憑證，騙取公眾資金為己非法牟利，非法性明顯，破壞正常金融秩序。三是資金使用。民間非法融資采用虛構(gòu)或者是改變原來形式的方式實現(xiàn)非法占有。四是融資回報。非法融資使用虛假眾籌方式，采用高回報率為誘惑，并且形式多樣。因此，明確非法融資的界限，有利于更好地利用刑法懲治犯罪。

其次，推動融資渠道建設。非法融資的出現(xiàn)和當前投資渠道不順暢有較為密切的關系。企業(yè)或者個人由于多種原因不能通過銀行等金融機構(gòu)來獲取貸款，這為非法融資提供了便利條件。所以，政府需要從正面適當引導民間資本向民營企業(yè)融資，擴大融資的來源渠道。銀行等金融機構(gòu)也需要結(jié)合不同人群的實際需要，提供多種的理財產(chǎn)品，來滿足投資者個性化的資金需求。與此同時，為了幫助中小企業(yè)走出融資難的困境，銀行等金融機構(gòu)也需要在開展科學風險管控基礎上，落實貸款平等政策，鼓勵金融機構(gòu)創(chuàng)建多元信貸機制，提高資金幫扶的水平，減少非法融資犯罪的出現(xiàn)。

加大對民間融資活動的監(jiān)管力度。一是在民間借貸較為活躍的地區(qū)創(chuàng)建監(jiān)管機構(gòu)，對民間融資開展監(jiān)管與監(jiān)測。二是創(chuàng)建民間融資活動監(jiān)測指標系統(tǒng)。要全面做好民間融資的監(jiān)管工作，需要確定合理的指標體系。三是實行民間借貸登記備案制度。需強調(diào)將融資規(guī)模為基本標準，明確借貸總額及人數(shù)，根據(jù)相關標準確定融資活動，及時報管理機構(gòu)登記備案。同時，要科學管控融資活動，為全面降低民間融資信貸風險，提供科學有效的保障。

謹慎裁量刑罰，體現(xiàn)罪刑均衡。民間非法融資行為的數(shù)額較大，對于刑事責任追究，要體現(xiàn)罪刑均衡。民間非法融資風險大，這是由投資人、受資人一同承擔。在民間非法融資案中，大部分投資人對高回報有著一定渴望，才進行投資，不滿足資本的靜止狀態(tài)或者是存入銀行等金融機構(gòu)，受侵害人存在一定過錯，并未認真審視高風險，再加上民間非法融資本身處在金融系統(tǒng)之外，因此，從案發(fā)原因去考慮，使用刑法進行謹慎量刑，體現(xiàn)罪刑均衡。

總之，刑法介入民間非法融資不僅利于維護正常金融秩序，也能很好地保護公眾財產(chǎn)安全，維護社會正常秩序，與此同時，民間非法融資的出現(xiàn)既是由于民間金融法律制度建設不完善，也是因為監(jiān)管部門監(jiān)管未到位等因素造成的，因此，民間非法融資刑法的規(guī)制，不僅要制定民間融資法律，明確非法融資界限，推動融資渠道建設，也要加大對民間融資活動的監(jiān)管力度，謹慎裁量刑罰，體現(xiàn)罪刑均衡，提高刑法對民間非法融資的規(guī)制水平。

(作者單位：澳門科技大學，海南政法職業(yè)學院)

【參考文獻】

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②彭冰：《非法集資活動的刑法規(guī)制》，《清華法學》，2009年第3期。

③李懷勝：《民間融資的刑法制裁體系及其完善》，《法學論壇》，2011年第3期。

責編/張蕾    美編/楊玲玲